海外のお金持ちが投資する海外ファンド(ヘッジファンド)は、景気の変動に関わりなく、すばらしい運用成績を残しています。 |
||
関連記事 | 【先物為替取引】 |
安全・安心の海外ファンド活用法 大前研一『ニュースの視点』 小額投資の締め出しか? 小額投資今ならOK! 日本全体が夕張市状態です ●●銀行の海外送金 買ってはいけない?グローバルソブリン 買ってはいけない?グローバルソブリンA |
「図解雑学 通貨と経済」 野村茂治 著 ●先物為替取引の実際 「売り」ならば売りのみ、「買い」ならば買いのみの取引 のことをアウトライト取引と呼びます。 ただ、先物のアウトライト取引は、なかなか交渉相手が 見つからない、という問題が有ります。 仮に、100万ドルを先物で買おうにも、先物市場では都合 よく受け渡しの期日や取引額が一致する可能性が低く、 また、相手を探している間もポジションを保持しているので 、為替リスクを抱え続けることになります。 これを解決するのが、スワップ取引です。 スワップ取引とは、直物の売りと先物の買い (或いは直物の買いと先物の売り)のように、反対取引を 組み合わせるもので、市場で最も取引高の高い取引です。 ●スワップ取引の例 例えば、日本の輸出業者が3ヵ月後に米ドルで100万 ドルの代金を受け取ると想定しましょう。 輸出業者は、3ヵ月後に100万ドルを売る(銀行が買う) 注文を銀行に出します。 このとき、最もシンプルな銀行の行動は、3ヵ月後に 100万ドルを売る相手を見つけることです。 ただし、先に述べたように先物の取引相手はなかなか 見つかりません。 そこで銀行は、まず直物で100万ドル売ります。 これでスクウェアです。 しかし、手元のドルが不足しているので、100万ドル 買い戻さねばなりません。 また100万ドルの買い持ちに戻ります。 ここで、手元の通貨を均等に持ちながらスクウェアに するには、先物で100万ドル売ればよいのです。 これでポジションがスクウェアになり、手元の通貨も 過不足がなくなりました。 スワップ取引は、このように直物の買い(売り)と先物 の売り(買い)を組み合わせ、ポジションを相殺していく 取引です。 |
■海外ファンド → 日本全体が夕張市状態です →●●銀行の海外送金 →商品先物取引
→ 海外ファンドの初回報告書 →名目金利と実質金利 →個人はプロに勝ち続けるのは難しい?
→マンレポート(Man Report)入手法 →貨幣・価値貯蔵手段 →マンレポート(Man Report)入手法・続
→国債残高13四半期連続過去最高 →景気動向指数と系列 →金持ちユダヤの格言
→法貨 →通貨の製造と発行 →バブル崩壊
→手形と小切手 →銀行の三機能 →銀行の決済機能
→銀行の信用創造機能 →直接金融と間接金融 →日銀の金融政策
→日銀の公開市場操作 →ペイオフ回避法 →預金保険
→ペイオフ →近代経済学 →マルクス経済学
→古典派経済学 →マクロ経済学 →GDPとは何か
→三面等価の原則 →有効需要の原理 →財政政策の総需要拡大効果
→財政政策のマイナス面 →ケインズ学派の金融政策 →流動性のワナ
→新古典派経済学の考え方 →学派別金利決定理論 →大量の国債発行
→国債の価格と金利 →国債の種類 →国債管理政策
→景気とは →個人向け国債元本割れなくす →経済成長率
→景気動向指数 →景気循環 →景気循環に関する理論
→景気対策の根拠と方法 →金融政策と景気 →消費者物価指数・CPI
→卸売物価指数とGDPデフレータ →物価変動と資産価値 →インフレの原因と問題点
→デフレの原因と問題点 →預金封鎖の可能性 →スタグフレーション
→外国為替と内国為替 →外国為替レートと為替リスク →外国為替による決済
→外国為替市場の参加者と実態 →対顧客市場 →先物為替取引
→金利裁定取引 →国際収支と為替レート →金利と為替レート
→各種経済指標と為替レートの関係 →金融機関に逃げ道は無い! →中央銀行は打ち出の小槌なのか?
→国の債務超過が過去最大 →米国発の金融危機! →中央銀行の金価格操作
→システミックリスク →グリーンスパン論文 →アセットトライの海外ファンド比較
→ファンド乗り換えと選択 →亡国の技巧 →一対多における為替レート
→プライベートバンキング →商品ファンド →投資ファンドの種類と留意点
|海外ファンド|株式相場技法うねり取り|FX(外国為替証拠金取引)|情報起業|料理・グルメ| お奨め本|注文方法| 筆者| 特定商取引法|サイトマップ| TOPページ|
|海外ファンド活用法Map| 海外ファンドMap1 |海外ファンドMap2|海外ファンドMap3|海外ファンドMap4|海外ファンドMap5|海外ファンドMap6|ファンドMap7|ファンドMap8|