海外ファンド・ヘッジファンド投資の基礎知識

 海外のお金持ちが投資する海外ファンドヘッジファンド)は、景気の変動に関わりなく、すばらしい運用成績を残しています。
 英会話ができない私でも、渡航もせず海外ファンドを入手できるんですね。 そんな魅力ある海外投資の基礎知識集です。

 関連記事 【中央銀行は打ち出の小槌なのか?】

安全・安心の海外ファンド活用法

質問フォーム
国と地方の債務残高
ファンド購入手続き
けふ(今日)から預金封鎖
財産税を錬金術に
人口減少と日本経済 
国家破産・予想される事態
オランダ経由の課税逃れ防止
ネバダレポート
国家破産下では金は使えない
外為法・外国為替検査
確定拠出型年金・401K
ファンドの種類
株式ファンドの投資手法

株価指数
米国債
ジャンクボンドとハイイールド債

ボラティリティとベータ値
アルファ値
決定係数(アールスクエア)
ファイナンシャルプランナー 
ファンド会社(投信会社/投資会社)
信用格付け・債券格付け
先物取引(フューチャーズ)とオプション
利回り・利回り格差・利回り曲線
ROE・ROA・ROI
アセットアロケーション(資産配分)
逆張り投資家
国債のデフォルトは現実的でない?
老人税
買ってはいけない!個人向け国債
副島隆彦氏格付けヘッジファンド
ファンド選別ツール
ファイナンシャルリテラシー
誰もが最後は「一人の投資家」
ヘッジファンドの投資戦略
ヘッジファンド投資三つのリスク
理論的支柱「無裁定価格理論」
利回り20%超のカラクリ
分散投資が利益安定のキモ
資本主義からファンド資本主義へ
投資ファンドの四分類
我々は、既に「外資ファンドの投資家」
企業価値とホリエモン・チャート
外貨預金のリスクと外貨建てMMF
債券(公社債)市場
投資信託
預金保険制度とペイオフ
金本位制とドル本位制
固定相場制と変動相場制
国際通貨体制の歴史
投資をしなくても幸せになれる時代は終わった
投資を始める前に読んでおきたい名著
実際投資に役立つ王道の著
日本は利上げを急ぐな!OECD事務総長
定期預金や郵便貯金は欠陥商品
財務官僚は国債を買わない
RR分類と受益証券説明書
小額投資の締め出しか?

 「いななぜ金復活なのか」    Ferdinand Lips 著

   たとえばアメリカに連邦準備制度FRB)が誕生したのは
 1913年だったが、銀行界がFRBを設立した本当の理由は、
 表向きのものとは正反対だった。

   公共の利益のために自らの利益を抑制するための機関を
 作るのではなく、際限なく膨張することを可能にした上で、失敗
 があったときには助けてくれる、打ち出の小槌のような組織を
 作ることこそが、目的だったのだ。



   こう見てくると、なぜ中央銀行や現代の銀行界が
 金を嫌うのかが、よくわかる。
  
   19世紀の金本位制には自動調整機能が組み込まれており
 、インフレは抑制されるのが常だった。

   その国の財政状態が健全なものに戻るまで金は国外流出
 を続け、それによって金利は上昇し、マネーサプライは自動的
 に引き締められた。

   金が自然な制約として機能したので、中央銀行は必要
 なかったのである。


   また、金価格は銀行全体の財務体質の健全度を計る指標
 として機能した


   銀行界が好き勝手に信用を膨張させると、金価格が上昇
 して警鐘を鳴らしていたのだ。

   ところが政府が発行する紙幣だけが通貨とされる経済では、
 そのような警鐘は存在しない。

   つまり、金本位制は中央銀行を不要とし、銀行界の
 好き勝手を抑制するのである。

   現代の各国政府や中央銀行、銀行家が金本位制に
 戻りたがらず、金を排除したがるのは、そのためなので
 ある。




     ★★★★★★★ 最初の海外ファンド、お奨めは? ★★★★★★★

    初めての海外投資にあたって、私のお奨め海外ファンドヘッジファンド)は
   Man Investments Australia の OM-IP 220 Ltd シリーズです。

    推薦理由は、下記5項目を満足するという理由からです。

    (1)ファンド運営会社の信頼性
    (2)満期時の元本確保(元本保証?)がされていること
    (3)ファンドの過去の実績
    (4)最低投資額が小さいこと
    (5)通貨の極端な下落がないことが望ましい


    個別に説明を加えますと

    (1)ファンド運営会社の信頼性
        ロンドン証券取引所の上場会社である穀物商社Man社は、当初は
       自社の貿易商品にヘッジをかける目的で先物取引をしていた。
        ヘッジファンド私募債)は、その性格上、秘匿部分が多いため
       信頼に足るものかの判断が難しいが、上場会社としての信頼性は
       特筆できる。
        取引監視委員会もあることですし、ディスクロージャー義務の
       強制力も期待できる。


    (2)満期時の元本確保がされていること
        満期時まで持てば、元本割れすることはありません。
        元本確保の仕組みは、投資元本の半分ほどを先進各国のゼロクーポン債
       に投資。7〜12年経てば、ゼロクーポンの満期償還金が元本以上に
       膨らんでいることになる。
        OM-IP 220 の保証銀行は、NAB(ナショナル・オーストラリア銀行)です。
        もう一つ魅力を付け加えますと、計画以上の利益が上がった場合、
       ライジングギャランティという満期時の確保元本が膨れ上がること。
        万一、ファンドが破綻しても、ライジング・ギャランティの増分は、保証され
       ます。
        ちなみに、私の持つ Series10 OM-IP220 Ltd には、08年1月現在
       11.3%が付いております。
       

    (3)ファンドの過去の実績
        ヘッジファンドの原動力は無裁定価格理論レバレッジで拡大し、
       リスクを分散効果で薄めるもの。
       【ご参考→理論的支柱「無裁定価格理論」 外資ファンド利回り20%超のからくり
           
過去の成績の悪いファンドは、先々も成績が悪い可能性が高い
       ことが統計的にいえるそうです。
        すると、過去の成績が良いことが必須要件になります。

        Man社は、自信があるのでしょう、成績を一般公開しております。
        OM-IPファンドの成績一覧(Man Investments Australia)をご覧になって
       お分かりのように、OM-IP220 は、どのシリーズでも好成績です。


    (4)最低投資額が小さいこと
        投資は「小さく始めて、大きく育てよ!」が基本です。
        豪ドルは、比較的変動(ボラティリティ)が大きいですが、
       1豪ドルが100円で試算すると、日本円50万円となります。
 
    (5)通貨の極端な下落がないことが望ましい
        米国のリセッション入りが現実味を帯び、基軸通貨の米ドルが
       他国通貨に対し、最安値を更新し続けております。
        世界中の市場に分散投資する場合、基軸通貨が一番有利という
       原則は変わりません。
        長期投資すれば、通貨の下落を補って余りある成果が期待
       されます。
        しかし、ドルの先行きがあまりにも不透明です。
 
        原油、金、穀物、鉄鉱石を初めと資源価格の暴騰が
       止まりません。
        資源国通貨の一つの、豪ドルを選択しておけば間違いが
       少ないと考えております。


 ■海外ファンド     → 日本全体が夕張市状態です       →●●銀行の海外送金      →商品先物取引 
             → 海外ファンドの初回報告書       →名目金利と実質金利      →個人はプロに勝ち続けるのは難しい?
             →マンレポート(Man Report)入手法   →貨幣・価値貯蔵手段      →マンレポート(Man Report)入手法・続
             →国債残高13四半期連続過去最高    →景気動向指数と系列      →金持ちユダヤの格言
             →法貨                 →通貨の製造と発行       →バブル崩壊
             →手形と小切手             →銀行の三機能         →銀行の決済機能
             →銀行の信用創造機能          →直接金融と間接金融      →日銀の金融政策
             →日銀の公開市場操作          →ペイオフ回避法        →預金保険
             →ペイオフ               →近代経済学          →マルクス経済学
             →古典派経済学             →マクロ経済学         →GDPとは何か
             →三面等価の原則            →有効需要の原理        →財政政策の総需要拡大効果
             →財政政策のマイナス面         →ケインズ学派の金融政策    →流動性のワナ
             →新古典派経済学の考え方        →学派別金利決定理論      →大量の国債発行
             →国債の価格と金利           →国債の種類          →国債管理政策
             →景気とは               →個人向け国債元本割れなくす  →経済成長率
             →景気動向指数             →景気循環           →景気循環に関する理論
             →景気対策の根拠と方法         →金融政策と景気        →消費者物価指数・CPI
             →卸売物価指数とGDPデフレータ      →物価変動と資産価値      →インフレの原因と問題点
             →デフレの原因と問題点         →預金封鎖の可能性       →スタグフレーション
             →外国為替と内国為替          →外国為替レートと為替リスク  →外国為替による決済
             →外国為替市場の参加者と実態      →対顧客市場          →先物為替取引
             →金利裁定取引             →国際収支と為替レート     →金利と為替レート
             →各種経済指標と為替レートの関係    →金融機関に逃げ道は無い!   →中央銀行は打ち出の小槌なのか?
             →国の債務超過が過去最大        →米国発の金融危機!      →中央銀行の金価格操作
             →システミックリスク          →グリーンスパン論文      →アセットトライの海外ファンド比較
             →ファンド乗り換えと選択        →亡国の技巧          →一対多における為替レート
             →プライベートバンキング        →商品ファンド         →投資ファンドの種類と留意点

海外ファンド株式相場技法うねり取りFX(外国為替証拠金取引)情報起業料理・グルメお奨め本注文方法筆者特定商取引法サイトマップTOPページ
海外ファンド活用法Map| 海外ファンドMap1海外ファンドMap2海外ファンドMap3海外ファンドMap4海外ファンドMap5海外ファンドMap6ファンドMap7
ファンドMap8